Международное рейтинговое агентство S&P Global Ratings подтвердило кредитные рейтинги азербайджанских «PASHA Bank» («В+/В») и «Kapital Bank»(«ВВ-/В»), отмечается в сообщении агентства.
При этом прогноз по рейтингам Kapital Bank изменен с «позитивного» на «стабильный», прогноз по рейтингам PASHA Bank подтвержден «стабильный».
Кроме этого, S&P поместило кредитные рейтинги ОАО «Muganbank» на уровне «В-/В» в список CreditWatch («рейтинги на пересмотре») с негативными ожиданиями.
Пересмотр прогноза по рейтингам Kapital Bank отражает мнение агентства о том, что резкое замедление темпов экономического роста Азербайджана и пандемия COVID-19, скорее всего, окажут сдерживающее влияние на развитие новых направлений бизнеса, а также показатели прибыльности и качества активов банка в 2020 году, что снижает вероятность позитивного рейтингового действия. «Тем не менее мы полагаем, что банк сможет более эффективно противостоять текущему кризису, чем сопоставимые с ним азербайджанские и иностранные банки, благодаря достаточным запасам капитала и ликвидности (по данным на середину апреля 2020 г.)», - подчеркивает агентства.
Рейтинги Kapital Bank, по-прежнему, на одну ступень выше базового уровня рейтинга коммерческих банков, ведущих деятельность в Азербайджане («B+»).
«По нашему мнению, комбинированная оценка капитализации и позиции по риску Kapital Bank лучше, чем у сопоставимых азербайджанских и некоторых иностранных финансовых институтов. Мы ожидаем, что в 2020-2021гг объем проблемных кредитов банка может увеличиться с 5% совокупных кредитов по данным на конец 2019 год, однако этот показатель лучше, чем у сопоставимых организаций.
Мы прогнозируем, что невысокие темпы роста кредитного портфеля банка в 2020-2021гг, скорее всего, позволят снизить давление на показатели капитализации, которые, как мы ожидаем, останутся адекватными, несмотря на отсутствие запланированных вливаний капитала», - указывает агентство.
В S&P считают, что Kapital Bank сохранит свои позиции как третьего по величине банка Азербайджана и значительную рыночную долю в сегменте розничных кредитов и депозитов в банковском секторе страны. «В рамках нашего базового сценария мы полагаем, что банк будет поддерживать в целом стабильную базу депозитов розничных клиентов и организаций, связанных с государством, а также значительные резервы ликвидности», - отмечает агентство.
Прогноз «стабильный» по рейтингам банка отражает ожидания S&P того, что в ближайшие 12 месяцев адекватные показатели капитализации, стабильность базы депозитов и достаточные запасы ликвидности позволят банку противостоять потенциальным факторам стресса, обусловленным ухудшением макроэкономических показателей и пандемией COVID-19.
«Мы можем предпринять негативное рейтинговое действие в ближайшие 12 месяцев, если будем отмечать более значительное давление на коэффициент капитала, скорректированного с учетом риска (risk-adjusted capital — RAC), показатели ликвидности и качества активов банка, чем мы ожидаем в рамках нашего базового сценария. Это может произойти, если пандемия COVID-19 и падение цен на нефть окажут более значительное негативное влияние на банковский сектор и экономику страны, чем мы ожидаем в рамках нашего базового сценария. Повышение рейтингов или пересмотр прогноза по ним на «позитивный» маловероятны в ближайшие 12 месяцев, но возможны в долгосрочной перспективе, если банк продемонстрирует более высокие показатели по итогам 2020 год, более значительные запасы капитала и адекватные показатели ликвидности», - отмечается в сообщении.
Подтверждение кредитных рейтингов ОАО «PASHA Bank» и сохранение «стабильного» прогноза по ним отражает мнение агентства о том, что хорошая способность генерировать прибыль позволит банку абсорбировать потери по кредитам в случае возможного увеличения объема проблемных кредитов на фоне сложных экономических условий. Прогноз «стабильный» также отражает ожидания того, что в ближайшие 12 месяцев объемы бизнеса и доходов ОАО «PASHA Bank» будут поддерживаться за счет значительной доли банка на рынке кредитования в целом и в сегменте корпоративного кредитования в частности. При этом крупные запасы ликвидности и стабильная база клиентских депозитов будут оказывать положительное влияние на кредитный профиль банка.
В 2020 году качество активов ОАО «PASHA Bank», вероятнее всего, ухудшится, а потери по кредитам увеличатся - на фоне ожидаемой рецессии в экономике Азербайджана, обусловленной пандемией COVID-19 и снижением цен на нефть. В частности, по прогнозам агентства, в этом году объем проблемных кредитов банка увеличится до 12-13% (с учетом реструктурированных кредитов) по сравнению с 7,4% по состоянию на конец 2019 года; при этом стоимость риска возрастет до 3,2% кредитного портфеля. В то же время в агентстве считают, что начиная с 2021 года объем проблемных активов ОАО «PASHA Bank» будет постепенно снижаться до уровня менее 10% на фоне восстановления экономики. При этом, хорошая способность банка генерировать прибыль позволит ему абсорбировать дополнительные потери по кредитам, не допуская существенного давления на запасы капитала. В рамках базового сценария S&P ожидает, что коэффициент RAC банка будет оставаться устойчиво выше 3% до конца 2021 года.
«Мы считаем, что PASHA Bank, по-прежнему, будет демонстрировать высокую устойчивость бизнеса в течение экономического цикла. Мы полагаем, что значительная рыночная доля банка в сегменте корпоративного кредитования в Азербайджане (около 20% по состоянию на конец 2019 г.) позволит PASHA Bank избежать существенного сокращения доходов. В то же время традиционно высокая эффективность операционной деятельности обеспечит прибыльность бизнеса банка даже в 2020 году, несмотря на увеличение потерь по кредитам. Снижение темпов роста активов, взвешенных с учетом риска, в 2020-2021гг позволит отчасти ослабить давление на запасы капитала, однако потенциально высокие убытки, связанные с валютной курсовой разницей, и значительные дивидендные выплаты по-прежнему будут оказывать негативное влияние на консолидированные показатели капитализации банка», - подчеркивается в сообщении.
В S&P полагают, что кредитный профиль PASHA Bank будет поддерживаться значительными запасами ликвидности и стабильной базой вкладчиков. По состоянию на конец 2019 года ликвидные активы банка (включая денежные средства, межбанковские депозиты и ликвидные инвестиции в ценные бумаги) покрывали более 54% депозитов клиентов.
Прогноз «стабильный» по рейтингам ОАО «PASHA Bank» отражает ожидания того, что значительная рыночная доля банка в сегменте корпоративного кредитования в Азербайджане, крупные запасы ликвидности и стабильная база клиентских депозитов будут поддерживать кредитный профиль банка в течение ближайших 12 месяцев.
S&P может понизить рейтинги банка в ближайшие 12 месяцев, если его показатели капитала продолжат ухудшаться и прогнозируемый коэффициент RAC снизится и составит менее 3%. Это может произойти, в частности, если потери по кредитам ОАО «PASHA Bank» возрастут более значительно, и банк понесет значительные убытки от отрицательной переоценки валютных активов. Рейтиги PASHA Bank могут быть понижены, если качество его активов ухудшится настолько, что объем проблемных кредитов будет значительно превышать средние показатели по банковскому сектору Азербайджана. Однако, в рамках базового сценария агентство считает такое развитие событий маловероятным.
Агентство может повысить рейтинги ОАО «PASHA Bank» в случае повышения стабильности показателей капитала банка и повышения диверсификации базы клиентов. Повышение рейтингов банка также может быть обусловлено существенным улучшением консолидированных показателей капитала банка, при котором прогнозируемый коэффициент RAC повысится и будет устойчиво выше 7%.
Помещение рейтингов ОАО «Muganbanк» в список с негативными ожиданиями обусловлено повышением риска того, что банк может нарушить регуляторные требования в отношении коэффициента ликвидности и - в худшем случае - не сможет выполнять обязательства своевременно и в полном объеме, если отток клиентских депозитов станет еще более значительным.
«В первом квартале 2020 года отток корпоративных депозитов обусловил сокращение совокупного объема депозитов Muganbanк на 19% по сравнению с показателями по состоянию на конец 2019 года. Как следствие, его регуляторный коэффициент краткосрочной ликвидности снизился с 65% по состоянию на конец 2019г до 40% по состоянию на 31 марта 2020г. и приблизился к регуляторному минимуму (30%). На наш взгляд, Центральный банк Азербайджанской Республики располагает достаточным набором инструментов для поддержания ликвидности банков в случае оттока депозитов», - отмечает агентство.
S&P может понизить рейтинги Muganbanк в случае дальнейшего ухудшения его показателей ликвидности, вызванного текущим оттоком депозитов, если банк не получит своевременной и достаточной поддержки от акционера либо от центрального банка (как кредитора последней инстанции). «Мы продолжим следить за изменением показателей фондирования и ликвидности Muganbanк, а также за соблюдением им регуляторных требований. Мы планируем вывести рейтинги Muganbanк из списка CreditWatch в ближайшие три месяца. Это может быть обусловлено снижением волатильности депозитной базы и формированием достаточных запасов ликвидности, которые позволят банку абсорбировать дальнейший возможный отток депозитов», - указывает агентство.
«Kapital Bank» является старейшим банком в Азербайджане (действует более 140 лет) и в настоящее входит в тройку ведущих банков республики. Акционерами банка являются PASHA Holding (99,8755%) и физические лица (0,1245%). Уставный капитал банка равен 185,85 млн манатов, он разделен на 15 млн акций номиналом в 12,39 манат за ценную бумагу.
ОАО PASHA Bank создано в июне 2007 года и является вторым банком Азербайджана по объему активов. Акционерами банка являются два юридических лица и одно физическое лицо. Банк входит в структуру PASHA Holding.
Muganbank образован в ноябре 1992 года и входит в топ-15 банков Азербайджана. Акционерами банка являются 4 физических лица.
А.Азизов
Алиев посетил Габалинский район
Алиев и Эрдоган обменялись мнениями по перспективам сотрудничества между Азербайджаном и Турцией
Алиев заложил фундамент стадиона в Гяндже
AZAL с июня запускает полеты из Баку в Бухарест
Цукерберг поднялся на третье место в списке самых богатых людей мира
Алиев открыл Дворец спорта в Гяндже
Алиев открыл дорогу в Гаджикабульском районе
ИВ Нефтчалы направит свыше 1,6 млн манатов на работы по благоустройству в городе
Объем золота в ETF в марте сократился еще на 14 т - WGC
США и Британия разместят четыре атомные подлодки в Австралии
Ирландский парламент избрал премьером страны Саймона Харриса
В новый стратегический период Yelo укрепит свои позиции как инновационный банк
Депозитный портфель AccessBank к 2025 году увеличится до 1,1 млрд манатов – Илькин Гулиев
Переломный момент: Взгляд частного сектора на реанимацию железнодорожного транзита Азербайджана
Самые известные спортивные и развлекательные каналы мира теперь на CityNet!
Azer Türk Bank открыл еще один филиал
AccessBank расширяет свою региональную сеть с открытием филиала в Масаллы
Нефтегазовая выставка Caspian Oil&Gas пройдет в Баку в июне
В Азербайджан в октябре пройдет ICCA Venue Business Workshop International
Уникальный 2023 год: карабахский узел разрублен
ИТОГИ ГОДА: Американцы покупают, европейцы копят силы, или нефть снова в моде
Как реализовать потенциал зрелых месторождений Азербайджана: смена парадигмы